Raportowanie działalności zaniechanej

droga do ASU 2014-08

jak opisano w sekcji Podsumowanie i podstawy wniosków, skargi od przygotowujących i użytkowników sprawozdań finansowych były dużą motywacją dla FASB do wydania ASU 2014-08. Niektóre zainteresowane strony twierdziły, że wcześniejszy standard, sprawozdanie ze standardów rachunkowości finansowej (Sfas) 144, był niepotrzebnie złożony i trudny do zastosowania; inne strony twierdziły, że stosowanie SFAS 144 zbyt często powodowało, że małe, powtarzające się zbycia aktywów były traktowane jako operacje zaniechane. Niektórzy autorzy uważali również, że przykłady zawarte w istniejącej normie nie były wystarczająco pomocne w stosowaniu zasad do ich własnych sytuacji. Na podstawie tych punktów niektórzy użytkownicy sprawozdań finansowych twierdzili, że nadużywanie i niespójne stosowanie traktowania zaniechanych operacji zmniejszało przydatność i porównywalność otrzymanych sprawozdań.

przed 2002 r. Zasady działalności zaniechanej zostały opisane w Biuletynie zasad rachunkowości (APB) 30. Komunikat ten ustanowił formalne wymogi sprawozdawcze dla różnych zdarzeń, w tym skutków zbycia segmentu biznesowego. APB 30 wymagał, aby działalność zaniechana była wykazywana jako odrębna pozycja w rachunku zysków i strat, bez uwzględnienia skutków podatkowych, ale nie jako pozycja nadzwyczajna. W 2002 r. FASB przyjął SFAS 144, co znacznie rozszerzyło zakres transakcji, które mogą kwalifikować się do księgowania operacji zaniechanych. Nie ograniczały się już do dyspozycyjności segmentów biznesowych przy ocenie zaniechanej działalności; SFAS 144 wymagał również uwzględnienia dyspozycji operacji na komponentach.

biorąc pod uwagę to rozszerzone kryterium, nie powinno dziwić, że liczba przedsiębiorstw zgłaszających zaprzestanie działalności znacznie wzrosła w okresie po SFAS 144.

zgodnie z definicją, Składnik jednostki „obejmuje operacje i przepływy pieniężne, które można wyraźnie odróżnić, operacyjnie i do celów sprawozdawczości finansowej, od reszty jednostki.”Prawdopodobnie, przynajmniej w branży nieruchomości, poszczególne budynki mogą kwalifikować się jako komponent, ponieważ firmy z branży nieruchomości często śledzą przepływy pieniężne i wyniki operacyjne w poszczególnych budynkach.

biorąc pod uwagę to rozszerzone kryterium, nie powinno dziwić, że liczba przedsiębiorstw zgłaszających zaprzestanie działalności znacznie wzrosła (w oparciu o tradycyjne miary istotności statystycznej) w okresie po SFAS 144. Trend ten przedstawiono w eksponacie 1. W 1995 roku 232 firmy zgłosiły zaprzestanie działalności. Spośród nich 56% zgłosiło zaprzestanie strat, a 44% zgłosiło zaniechane zyski (nie ujęte w tabelach). W okresie od 1995 r.do 2001 r. (tj. przed SFAS 144) liczba przedsiębiorstw zgłaszających zaprzestanie działalności nie wzrosła znacząco, ani nie zmienił się stosunek przedsiębiorstw zgłaszających Zyski do strat. Sześć procent wszystkich firm zgłosiło zaprzestanie działalności przynajmniej raz w tym okresie.

dowód 1

USA Przedsiębiorstwa zgłaszające Zaprzestanie działalności

liczba przedsiębiorstw zgłaszających zaprzestanie działalności znacznie wzrosła jednak wraz z przyjęciem SFAS 144 w 2002 r.do 589, co stanowi wzrost o 95%, i utrzymała się na wyższym poziomie. Chociaż stosunek przedsiębiorstw zgłaszających Zyski do strat nie zmienił się znacząco od 2002 r., odsetek wszystkich przedsiębiorstw zgłaszających zaprzestanie działalności podwoił się do 12%.

SFAS 144 wymagał, aby przedsiębiorstwa przeformułowały sprawozdania finansowe z poprzednich lat pod kątem skutków zaprzestania działalności. Zgodnie z wyżej opisanymi skargami było to nie tylko kosztowne, ale również zmniejszało przydatność porównawczych sprawozdań finansowych. Przykład przedstawiony w załączniku 2 ilustruje, w jaki sposób wymóg ogranicza porównywalność. Detalista w tym przykładzie miał sprzedaż bazową w wysokości 18 milionów USD i zyski bazowe w wysokości 1 miliona USD w 2013 r. oraz następujące zbycia aktywów: 1) w 2013 r.zamknięto sześć niedocenianych wynajętych sklepów ze sprzedażą w wysokości 2 milionów USD i rocznym przychodem w wysokości 200 000 USD; 2) w 2014 r. centrum dystrybucyjne należące do firmy bez sprzedaży bezpośredniej i rocznych kosztów operacyjnych w wysokości 300 000 USD, sprzedane z zyskiem w wysokości 1 000 000 USD; oraz 3) w 2015 r. zamknięto cztery niedoceniane wynajęte sklepy ze sprzedażą w wysokości 1 miliona USD i roczną stratą w wysokości 100 000 USD.

EXHIBIT 2

przykład przekształcenia dochodów z lat ubiegłych w ramach ASU 2014-08

2013; 2014 według prezentacji w 2013; według prezentacji w 2014; Stan na 2015; stan na 2014; stan na 2015 sprzedaż; ,000,000; ,000,000; ,000,000; ,000,000; ,000,000 dochody z działalności kontynuowanej; 0,000; ,100,000; ,200,000; ,100,000; ,200,000 Działalność zaniechana; 0,000; $(100,000); $(200,000); 0,000; 0,000

2013; 2014 w wersji prezentowanej w 2013; w wersji prezentowanej w 2014; w wersji prezentowanej w 2015 sprzedaż; ,000,000; ,000,000; ,000,000; ,000,000; ,000,000 dochody z działalności kontynuowanej; 0,000; ,100,000; ,200,000; ,100,000; ,200,000 Działalność zaniechana; 0,000; $(100,000); $(200,000); 0,000; 0,000

Jak pokazuje dowód 2, wymóg ciągłego powtarzania historycznych zysków za to, co wielu uważa za rutynową sprzedaż aktywów, może zakłócać porównywalność wyników finansowych z roku na rok. Ponadto istnieją co najmniej pewne dowody empiryczne, że firmy mogły wykorzystywać SFAS 144, przynajmniej w najbliższej perspektywie, do manipulowania prezentacją zysków (Monica I. Stefanescu, „the Effect of SFAS 144 on Managers’ Income Smoothing Behavior,” August 2006, http://bit.ly/1LQOp1f). Utrzymując stałe wszystkie pozostałe nakłady, zreformowane wyniki działalności kontynuowanej w latach 2013 i 2014 są identyczne zarówno w latach 2014, jak i 2015. Ponadto, jeżeli niektóre długoterminowe aktywa (np. sklepy, oddziały, lokalizacje geograficzne) były nieopłacalne, kierownictwo mogłoby przyjąć plan sprzedaży aktywów-z zastrzeżeniem postanowień SFAS 144—i być w stanie przedstawić stratę związaną z aktywami jako działalność zaniechaną zarówno w bieżącym, jak i historycznym sprawozdaniu finansowym.

FASB prawie zatoczył koło pod względem zgłaszania pozycji specjalnych poniżej dochodów z działalności ciągłej.

w eksponacie 3 przedstawiono odsetek przedsiębiorstw (według branż) zgłaszających zaprzestanie działalności w okresach przed i po SFAS 144. W prawie każdym segmencie przemysłu odsetek firm zgłaszających zaprzestanie działalności podwoił się po przejściu SFAS 144.

EXHIBIT 3

firmy Amerykańskie zgłaszające Zaprzestanie działalności według segmentów przemysłu

Przemysł; odsetek przed SFAS 144 (1995-2001); odsetek po SFAS 144 (2002-2014) Rolnictwo, leśnictwo rybołówstwo 6% 14% Górnictwo; 5%; 12% Budownictwo; 10%; 20% produkcja; 7%; 12% transport Narzędzia; 6%; 16% Handel hurtowy; 8%; 15% Handel detaliczny; 5%; 16% Finanse ubezpieczenia; 3%; 7% Nieruchomości; 2%; 8% Usługi; 7%; 15% inne; 13%; 18% Średnia; 6%; 12% źródło: Compustat

Przemysł; procent pre-SFAS 144 (1995-2001); odsetek po sfas 144 (2002-2014) Rolnictwo, leśnictwo rybołówstwo 6% 14% Górnictwo; 5%; 12% Budownictwo; 10%; 20% produkcja; 7%; 12% Transport Narzędzia; 6%; 16% Handel hurtowy; 8%; 15% Handel detaliczny; 5%; 16% Finanse ubezpieczenia; 3%; 7% nieruchomości; 2%; 8% usługi; 7%; 15% inne; 13%; 18% Średnia; 6%; 12% źródło: Compustat

ponadto w okresie poprzedzającym SFAS 144 przedsiębiorstwa produkcyjne i usługowe stanowiły 60% wszystkich przerwanych operacji, podczas gdy po SFAS 144 stanowiły 50% wszystkich przerwanych operacji. Z drugiej strony, spółki z branży nieruchomości zmniejszyły się z zaledwie 3% wszystkich przerwanych operacji w okresie poprzedzającym SFAS 144 do 13% po SFAS 144.

listy komentarzy do FASB opisujące skutki SFAS 144 pomagają wyjaśnić tę zmianę. Host Hotels and Resorts powiedział, że pod SFAS 144, ” klasyfikujemy sprzedaż pojedynczej nieruchomości jako operację przerwaną, niezależnie od jej znaczenia dla naszego portfela.”Podobnie, Taubman Centers, Inc., notowany na giełdzie fundusz inwestycyjny nieruchomości, zauważył, że w ramach SFAS 144 każda z 25 nieruchomości stanowiłaby działalność zaniechaną. Taubman powiedział dalej, że: „mamy historycznie przekształcone nasze sprawozdania finansowe za sprzedaż poszczególnych centrów, aby zapewnić prezentację przerwanych operacji.”

Dodaj komentarz