Lopetettujen toimintojen raportointi

tie asuntoon 2014-08

kuten sen tiivistelmässä ja johtopäätösten perusteissa on kuvattu, tilinpäätöksen laatijoiden ja käyttäjien valitukset olivat FASB: lle suuri motivaatio laskea liikkeelle asunto 2014-08. Jotkin sidosryhmät väittivät, että aiempi standardi, tase 144, oli tarpeettoman monimutkainen ja vaikea soveltaa; toiset väittivät, että SFAS 144: n soveltaminen johti liian usein siihen, että pieniä, toistuvia omaisuuserien luovutuksia käsiteltiin lopetettuina toimintoina. Osa valmistelijoista oli myös sitä mieltä, että olemassa olevassa standardissa annetut esimerkit eivät olleet riittävän hyödyllisiä sovellettaessa sääntöjä heidän omiin tilanteisiinsa. Näiden seikkojen perusteella jotkut tilinpäätöksen käyttäjät väittivät, että lopetettujen toimintojen käsittelyn liikakäyttö ja epäjohdonmukainen soveltaminen vähensivät tuloksena olevien tilinpäätösten hyödyllisyyttä ja vertailtavuutta.

ennen vuotta 2002 lopetettuja toimintoja koskevat säännöt on kuvattu tilinpäätöstiedotteessa (Accounting Principles Bulletin, APB) 30. Tässä julistuksessa vahvistettiin muodolliset raportointivaatimukset eri tapahtumien osalta, mukaan lukien liiketoimintasegmentin luovutuksen vaikutukset. APB 30: ssä edellytettiin, että lopetetut toiminnot raportoidaan tuloslaskelmassa erillisenä eränä verovaikutuksilla vähennettynä, mutta ei satunnaiseränä. Vuonna 2002 FASB otti käyttöön SFAS 144-standardin, joka laajensi huomattavasti lopetettujen toimintojen kirjanpidon piiriin mahdollisesti kuuluvien liiketoimien soveltamisalaa. Lopetettujen toimintojen kohtelua arvioitaessa yrityksiä ei enää rajattu liiketoimintasegmenttien luovutuksiin; SFAS 144-standardissa edellytettiin, että myös osatoimintojen määrääminen olisi otettava huomioon.

kun otetaan huomioon tämä laajennettu kriteeri, ei pitäisi olla yllätys, että lopetetuista toiminnoista ilmoittaneiden yritysten määrä kasvoi merkittävästi SFAS 144-kauden jälkeen.

määriteltynä yhteisön osa ”käsittää toiminnot ja rahavirrat, jotka voidaan selvästi erottaa operatiivisesti ja taloudellista raportointia varten muusta yhteisöstä.”Todennäköisesti ainakin kiinteistöalalla Yksittäiset rakennukset voisivat olla osa-alue, koska kiinteistöyhtiöt seuraavat usein kassavirtoja ja operatiivista suorituskykyä rakennuskohtaisesti.

kun otetaan huomioon tämä laajennettu kriteeri, ei pitäisi olla yllätys, että lopetetuista toiminnoista ilmoittaneiden yritysten määrä kasvoi merkittävästi (perustuen perinteisiin tilastollisesti merkittäviin mittareihin) SFAS 144-kauden jälkeen. Tämä suuntaus on kuvattu näyttelyssä 1. Vuonna 1995 lopetetuista toiminnoista ilmoitti 232 yritystä. Näistä 56% ilmoitti lopetetuista tappioista ja 44% lopetetuista voitoista (ei taulukoitu). Lopetetuista toiminnoista ilmoittaneiden yritysten määrä ei kasvanut merkittävästi vuodesta 1995 vuoteen 2001 (eli ennen SFAS 144: ää), eikä voittojen ja tappioiden suhde muuttunut. Kuusi prosenttia kaikista yhtiöistä ilmoitti lopettaneensa toimintansa vähintään kerran tällä ajanjaksolla.

EXHIBIT 1

U. S. Lopetetuista toiminnoista raportoineet yritykset

lopetetuista toiminnoista raportoivien yritysten määrä nousi kuitenkin merkittävästi SFAS 144: n käyttöönoton myötä vuonna 2002 589: ään—95%: n kasvuun—ja on pysynyt korkeammalla tasolla. Vaikka voittojen ja tappioiden suhde ei ole merkittävästi muuttunut vuoden 2002 jälkeen, lopetetuista toiminnoista ilmoittaneiden yritysten osuus kaksinkertaistui 12 prosenttiin.

SFAS 144 edellytti, että yhtiöiden oli oikaistava aiempien vuosien tilinpäätökset lopetettujen toimintojen vaikutusten osalta. Edellä kuvattujen valitusten mukaisesti tämä ei ollut ainoastaan kallista, vaan se myös vähensi vertailevien tilinpäätösten hyödyllisyyttä. Todistuskappaleessa 2 esitetty esimerkki havainnollistaa, miten vaatimus heikentää vertailtavuutta. Vähittäismyyjä tässä esimerkissä oli base myynti $18 miljoonaa ja base voitot $1 miljoona vuonna 2013 ja seuraavat omaisuuden luovutukset: 1) vuonna 2013, sulkeminen kuusi underperforming vuokramyymälät myynti $2 miljoonaa ja vuositulot $200,000; 2) Vuonna 2014, yrityksen omistama jakelukeskus ilman suoramyyntiä ja vuotuiset toimintakustannukset $300,000, myydään voittoa $1,000,000; ja 3) vuonna 2015, sulkeminen neljä underperforming vuokramyymälät myynti $1 miljoona ja vuotuinen tappio $100,000.

EXHIBIT 2

esimerkki aiempien vuosien tulojen oikaisusta ASU 2014-08

2013; 2014 sellaisena kuin se on esitetty vuonna 2013; sellaisena kuin se on esitetty vuonna 2014; Esitetty 2015; esitetty 2014; esitetty 2015 myynti; ,000,000; ,000,000; ,000,000; ,000,000; ,000,000 tuotot jatkuvista toiminnoista; 0,000; ,100,000; ,200,000; ,100,000; ,200,000 lopetetut toiminnot; 0,000; $(100,000); $(200,000); 0,000; 0,000

2013; 2014 sellaisena kuin se on esitetty vuonna 2013; sellaisena kuin se on esitetty vuonna 2014; sellaisena kuin se on esitetty vuonna 2015; sellaisena kuin se on esitetty vuonna 2014; sellaisena kuin se on esitetty vuonna 2015; ,000,000; ,000,000; ,000,000; ,000,000; ,000,000 tuotot jatkuvista toiminnoista; 0,000; ,100,000; ,200,000; ,100,000; ,200,000 lopetetut toiminnot; 0 000; $(100,000); $(200,000); 0,000; 0,000

, kuten todistuskappale 2 osoittaa, vaatimus jatkuvasti oikaista aiemmat tuotot siitä, mitä monet pitävät tavanomaisena omaisuuserien myyntinä, voi vääristää taloudellisen tuloksen vertailukelpoisuutta vuodesta toiseen. Lisäksi on ainakin jonkin verran empiiristä näyttöä siitä, että yritykset ovat saattaneet käyttää SFAS 144: ää manipuloidakseen ainakin lyhyellä aikavälillä ansioiden esittämistä (Monica I. Stefanescu, ”the Effect of SFAS 144 on Managers’ Income Smoothing Behavior”, elokuu 2006, http://bit.ly/1LQOp1f). Kaikkien muiden panosten pitäminen vakiona, oikaistut vuosien 2013 ja 2014 jatkuvien toimintojen tulokset ovat samat sekä vuonna 2014 että 2015. Lisäksi jos tietyt pitkäaikaiset omaisuuserät (esim.varastot, divisioonat, maantieteelliset sijainnit) olisivat kannattamattomia, johto voisi toteuttaa suunnitelman omaisuuserien myymisestä-SFAS 144: n säännösten mukaisesti—ja esittää omaisuuseriin liittyvät tappiot lopetettuina toimintoina sekä tämänhetkisessä että historiallisessa tilinpäätöksessä.

FASB on raportoinut lähes täyden ympyrän jatkuvien toimintojen tuottoja alempien erityiserien osalta.

näyttelyssä 3 esitetään niiden yritysten prosenttiosuus (toimialoittain), jotka raportoivat lopetetuista toiminnoista ennen ja jälkeen SFAS 144 – kauden. Lähes jokaisella toimialasegmentillä lopetetuista toiminnoista ilmoittaneiden yritysten osuus kaksinkertaistui SFAS 144: n käyttöönoton jälkeen.

EXHIBIT 3

yhdysvaltalaiset yritykset, jotka ilmoittivat lopettaneensa toimintansa toimialoittain

teollisuus; prosenttiosuus ennen SFAS 144: ää (1995-2001); prosenttiosuus SFAS 144: n jälkeen (2002-2014) maa-ja metsätalous kalastus 6% 14% kaivostoiminta; 5%; 12% rakentaminen; 10%; 20% teollisuus; 7%; 12% kuljetuspalvelut; 6%; 16% tukkukauppa; 8%; 15% vähittäiskauppa; 5%; 16% Rahoitusvakuutukset; 3%; 7% Kiinteistöt; 2%; 8% palvelut; 7%; 15% Muut; 13%; 18% keskiarvo; 6%; 12% lähde: Compustat

teollisuus; prosenttiosuus ennen SFAS 144 (1995-2001); SFAS 144: n jälkeen (2002-2014) maa-ja metsätalouskalastus 6% 14% kaivostoiminta; 5%; 12% rakentaminen; 10%; 20% teollisuus; 7%; 12% kuljetuspalvelut; 6%; 16% tukkukauppa; 8%; 15% vähittäiskauppa; 5%; 16% vakuutusrahoitus; 3%; 7% kiinteistöt; 2%; 8% palvelut; 7%%; 15% Muut; 13%; 18% keskiarvo; 6%; 12% lähde: Compustat

lisäksi ennen SFAS 144: ää teollisuus-ja palveluyritysten osuus kaikista lopetetuista toiminnoista oli 60%, kun taas SFAS 144: n jälkeen niiden osuus kaikista lopetetuista toiminnoista oli 50%. Toisaalta kiinteistöyhtiöiden osuus kaikista lopetetuista toiminnoista kasvoi vain 3 prosentista SFAS 144: ää edeltävällä kaudella 13 prosenttiin SFAS 144: n jälkeen.

FASB: lle lähetetyt KOMMENTTIKIRJEET, joissa kuvataan SFAS 144: n vaikutuksia, auttavat selittämään tätä muutosta. Hosting Hotels and Resorts sanoi, että SFAS 144: n mukaan ”luokittelemme yksittäisen kiinteistön myynnin lopetetuksi toiminnaksi riippumatta sen merkityksestä portfoliomme kannalta.”Samoin Taubman Centers, Inc. julkisen kaupankäynnin kohteena oleva kiinteistösijoitusrahasto totesi, että SFAS 144: n mukaan jokainen sen 25 kiinteistöstä muodostaisi lopetetun toiminnan. Taubman sanoi edelleen, että ” olemme historiallisesti oikaistu tilinpäätöksemme myynnistä yksittäisten keskusten tarjota lopetettujen toimintojen esitys.”

Jätä kommentti