Rapportering af ophørte aktiviteter

vejen til ASU 2014-08

som beskrevet i afsnittene resume og grundlag for konklusioner var klager fra forberedere og brugere af årsregnskaber en stor motivation for FASB til at udstede ASU 2014-08. Nogle interessenter hævdede, at den tidligere standard, opgørelsen af finansielle regnskabsstandarder (SFAS) 144, var unødigt kompleks og vanskelig at anvende; andre hævdede, at anvendelsen af SFAS 144 alt for ofte resulterede i, at små, tilbagevendende afhændelser af aktiver blev behandlet som ophørte operationer. Nogle forberedere mente også, at eksemplerne i den eksisterende standard ikke var tilstrækkeligt nyttige til at anvende reglerne i deres egne situationer. På baggrund af disse punkter fremførte nogle brugere af årsregnskaber, at overforbrug og inkonsekvent anvendelse af behandlingen af ophørte operationer reducerede nytten og sammenligneligheden af de resulterende udsagn.

før 2002 blev reglerne for ophørte aktiviteter beskrevet i regnskabsprincipper Bulletin (APB) 30. Denne erklæring etablerede formelle rapporteringskrav for forskellige begivenheder, herunder virkningerne af en bortskaffelse af et forretningssegment. APB 30 krævede, at ophørte operationer indberettes som en separat post på resultatopgørelsen, eksklusive skatteeffekter, men ikke som en ekstraordinær post. I 2002 vedtog FASB SFAS 144, som i høj grad udvidede omfanget af transaktioner, der kunne kvalificere sig til ophørte driftsregnskaber. Virksomheder var ikke længere begrænset til dispositioner i forretningssegmenter, når de vurderede den ophørte driftsbehandling; SFAS 144 krævede, at dispositioner af komponentoperationer også blev overvejet.

i betragtning af dette udvidede kriterium bør det ikke komme som nogen overraskelse, at antallet af virksomheder, der rapporterede ophørte aktiviteter, steg markant i perioden efter SFAS 144.

som defineret omfatter en komponent i en enhed “operationer og pengestrømme, der klart kan skelnes, operationelt og til regnskabsaflæggelse, fra resten af virksomheden.”Formentlig, i det mindste i ejendomsbranchen, kunne individuelle bygninger kvalificere sig som en komponent, da ejendomsselskaber ofte sporer pengestrømme og operationelle resultater på en bygning for bygning.

i betragtning af dette udvidede kriterium bør det ikke komme som nogen overraskelse, at antallet af virksomheder, der rapporterede ophørte aktiviteter, steg betydeligt (baseret på traditionelle målinger af statistisk signifikans) i perioden efter SFAS 144. Denne tendens er afbildet i udstilling 1. I 1995 rapporterede 232 virksomheder om ophørte aktiviteter. Af disse rapporterede 56% ophørte tab, og 44% rapporterede ophørte gevinster (ikke tabuleret). Antallet af virksomheder, der rapporterede ophørte aktiviteter, voksede ikke markant fra 1995 til 2001 (dvs.før SFA ‘ er 144), og forholdet mellem virksomheder, der rapporterede gevinster versus tab, ændrede sig heller ikke. Seks procent af alle virksomheder rapporterede ophørte aktiviteter mindst en gang i denne periode.

udstilling 1

U. S. Virksomheder, der rapporterede ophørte aktiviteter

antallet af virksomheder, der rapporterede ophørte aktiviteter, sprang dog markant med vedtagelsen af SFAS 144 i 2002 til 589—en stigning på 95%—og er forblevet på et højere niveau. Selvom forholdet mellem virksomheder, der rapporterer gevinster versus tab, ikke har ændret sig markant siden 2002, er procentdelen af alle virksomheder, der rapporterer ophørte aktiviteter, fordoblet til 12%.

SFAS 144 krævede, at virksomheder gentog tidligere års årsregnskaber for virkningen af ophørte aktiviteter. I overensstemmelse med de ovenfor beskrevne klager var det ikke kun dyrt at gøre det, det reducerede også nytten af sammenlignende årsregnskaber. Eksemplet i bilag 2 illustrerer, hvordan kravet forringer sammenligneligheden. Forhandleren i dette eksempel havde basissalg på $ 18 millioner og basisoverskud på $ 1 million i 2013 og følgende afhændelser af aktiver: 1) i 2013 blev lukningen af seks underpresterende lejede butikker med et salg på $2 millioner og en årlig indkomst på $200.000; 2) i 2014 blev et virksomhedsejet distributionscenter uden direkte salg og årlige driftsomkostninger på $300.000 solgt til et overskud på $1.000.000; og 3) i 2015 blev lukningen af fire underpresterende lejede butikker med et salg på $1 million og et årligt tab på $100.000.

udstilling 2

eksempel på omregning af tidligere års indtjening under ASU 2014-08

2013; 2014 som præsenteret i 2013; som præsenteret i 2014; Som præsenteret i 2015; som præsenteret i 2014; som præsenteret i 2015 salg; ,000,000; ,000,000; ,000,000; ,000,000; ,000,000 indtægter fra fortsættende aktiviteter; 0,000; ,100,000; ,200,000; ,100,000; ,200,000 ophørte aktiviteter; 0,000; $(100,000); $(200,000); 0,000; 0,000

2013; 2014 som præsenteret i 2013; som præsenteret i 2014; som præsenteret i 2015; som præsenteret i 2014; som præsenteret i 2015 salg; ,000,000; ,000,000; ,000,000; ,000,000; ,000,000 indtægter fra fortsættende aktiviteter; 0,000; ,100,000; ,200,000; ,100,000; ,200,000 ophørte aktiviteter; 0.000; $(100,000); $(200,000); 0,000; 0,000

som udstilling 2 viser, kan kravet om løbende at gentage Historisk indtjening for det, som mange betragter som rutinemæssigt aktivsalg, fordreje sammenligneligheden af de økonomiske resultater fra år til år. Derudover er der i det mindste nogle empiriske beviser for, at virksomheder muligvis har brugt SFAS 144 til i det mindste på kort sigt at manipulere præsentationen af indtjeningen (Monica I. Stefanescu, “effekten af SFAS 144 på ledernes Indkomstudjævningsadfærd,” August 2006, http://bit.ly/1LQOp1f). Holding constant alle andre input, de reviderede 2013 og 2014 resultater af fortsættende operationer er identiske i både 2014 og 2015. Desuden, hvis visse langlivede aktiver (f.eks. butikker, divisioner, geografiske placeringer) var urentable, kunne ledelsen vedtage en plan om at sælge aktiverne-med forbehold af bestemmelserne i SFAS 144—og være i stand til at præsentere det tab, der er forbundet med aktiverne som ophørte aktiviteter i både det aktuelle og det historiske årsregnskab.

FASB er næsten kommet i fuld cirkel med hensyn til rapportering af særlige poster under indtægter fra fortsættende operationer.

udstilling 3 viser procentdelen af virksomheder (efter branche), der rapporterer ophørte aktiviteter i perioden før og efter SFAS 144. I næsten alle industrisegmenter fordobles procentdelen af virksomheder, der rapporterer ophørte aktiviteter, efter passage af SFAS 144.

udstilling 3

amerikanske virksomheder, der rapporterer ophørte aktiviteter efter industrisegment

industri; procentdel før SFA 'er 144 (1995 til 2001); procentdel efter SFA' er 144 (2002 til 2014) Landbrug, skovbrug fiskeri 6% 14% minedrift; 5%; 12% byggeri; 10%; 20% produktion; 7%; 12% transport forsyningsselskaber; 6%; 16% Engroshandel; 8%; 15% detailhandel; 5%; 16% Finansforsikring; 3%; 7% fast ejendom; 2%; 8% tjenester; 7%; 15% andet; 13%; 18% gennemsnit; 6%; 12% kilde: Compustat

industri; procentdel før SFA 'er 144 (1995 til 2001); procentdel efter SFA' er 144 (2002 til 2014) landbrug, skovbrugsfiskeri 6% 14% minedrift; 5%; 12% byggeri; 10%; 20% fremstilling; 7%; 12% transportværktøjer; 6%; 16% Engroshandel; 8%; 15% detailhandel; 5%; 16% finansforsikring; 3%; 7% fast ejendom; 2%; 8% tjenester; 7%; 15% andet; 13%; 18% gennemsnit; 6%; 12% kilde: Compustat

i perioden før SFAS 144 tegnede fremstillings-og servicevirksomheder sig desuden for 60% af alle ophørte aktiviteter, mens de efter SFAS 144 tegnede sig for 50% af alle ophørte aktiviteter. På den anden side gik ejendomsselskaber fra kun 3% af alle ophørte aktiviteter i perioden før SFAS 144 til 13% efter SFAS 144.

Kommentarbreve til FASB, der beskriver virkningerne af SFAS 144, hjælper med at forklare denne ændring. Host Hotels And Resorts sagde, at under SFAS 144 “klassificerer vi salget af en individuel ejendom som en ophørt operation, uanset dens betydning for vores portefølje.”Tilsvarende Taubman Centers, Inc., en børsnoteret investeringsforening for fast ejendom, bemærkede, at under SFAS 144 ville hver af deres 25 ejendomme udgøre en ophørt operation. Taubman sagde endvidere ,at ” vi har historisk omformuleret vores årsregnskab for salg af individuelle Centre for at sørge for ophørte operationer præsentation.”

Skriv en kommentar